(资料图片仅供参考)
事件:公司发布2023年半年报,公司实现营业总收入4.30亿元,同比增长55.80%;归母净利润0.87亿元,同比增长111.01%。2023Q2,公司实现营业总收入2.77亿元,同比增长80.50%;归母净利润0.66亿元,同比增长137.29%;公司销售毛利率40.84%,环比提升7.21个百分点;销售净利率23.89%,环比提升10.09个百分点。
收购氢能、高纯石英砂标的,布局“光、氢、储一体化”:公司拟收购翌上新能源及湖南黎辉新材料,前者翌上新能源,其全资子公司湖南耕驰新能源科技具备石墨复合双极板产能,后者湖南黎辉新材料主要从事石英坩埚用高纯石英砂的研发、生产和销售,本次收购是公司在新能源行业的又一次延伸,有助于公司进一步发展新能源、新材料产业项目。
金刚线产能快速扩充,规模效益进一步提升。上半年公司实现营业收入4.3亿元,较上年同期增加55.80%;实现归母净利润8,729.46万元,较上年同期增加111.01%,营收及净利润均有大幅增长,主要系公司产能快速释放,规模效益逐步提升。2022年底至今,公司的产能扩张计划稳步落地,自2月起公司开工率开始快速提升,3月下半月进入全面满产状态,4月份出货量已达250万公里以上,已创历史新高,5月份订单饱满。7月份产能预计达400万公里以上,设备全部调试完后预计可达600万公里/月。未来公司将会重新根据市场发展趋势和空间来规划下一阶段的扩产计划,预计总产能会达到1000+。根据我们5月30日已发布的公司深度报告,公司金刚线单位成本从21年的60.58元/千米降低至22年的27.92元/千米,但相距行业龙头企业仍有较大降本空间,随着公司产能的逐步投放,加之“20线机”设备全面推广应用提升人机效率和生产效率,规模效应将逐步显现,盈利能力提升空间大。
投资建议:考虑到公司产能快速释放,且下游光伏行业需求持续高景气,公司在钨丝金刚线等未来趋势拥有较多储备。我们维持盈利预测,预计公司2023年至2025年营业收入分别为16.27、23.89、28.83亿元,同比增速分别为153.1%、46.9%、20.7%,归母净利润分别为2.81/4.15/4.82亿元,EPS分别为1.01、1.49、1.73元,对应8月23日股价,对应PE估值分别为18.2/12.3/10.6倍,维持买入-B建议。
风险提示:行业竞争加剧;钨丝线研发生产不及预期;原材料价格大幅波动;光伏行业景气度下降;
现在送您60元福利红包,直接提现不套路~~~快来参与活动吧!下一篇:最后一页
8月23日上午,2名电信诈骗犯罪嫌疑人在仰光国际机场由缅甸警方移交给中
近日,甘肃省山丹县湿地保护站工作人员在开展候鸟监测中发现14只被称为
一个行业发展,有自己的“周期律”,房地产也不例外。进入2023年,长沙
近日,00后全新养生思路“音乐疗法”在社交平台流行。有网友发帖称,“
国泰中证半导体材料设备主题ETF基金新增中国中金财富证券为代办券商。
域名网站需要有域名才能打开了,域名对网站很重要,域名就是网址,域名
天融信日前发布了2023年半年度报告,报告期内,公司实现营业收入10 05
伴随着经济的高质量发展,人们在生活、工作中越来越讲究低碳环保和效率
封面新闻记者宋潇“七夕”节,简阳市婚姻登记处的新人,左手拿着一张“
,你们好,今天0471房产来聊聊一篇里镇,里镇简述的文章,网友们对这件
X 关闭
上海推进三大先导产业规模实现倍增 打响“上海制造”品牌
深圳机场开通今年第5条国际货运航线 为深圳企业外贸出口提供新支撑
湖南公布90个建筑施工质量管理不合格工地名单
公众如何防范奥密克戎变异株?疾控专家回应
河南中招体育考试4月1日启动 计入中招成绩总分
婴幼儿疫苗最近暂停接种?郑州市疫情防控相关部门回应
X 关闭